В ответ на этот запрос АО «Региональная лизинговая компания Республики Башкортостан» (РЛК) предлагает бизнесу альтернативу классическим финансовым продуктам — программы партнерского финансирования.
В отличие от традиционных финансовых продуктов эти инструменты исключают ссудные проценты (рибу), которые запрещены в исламе. Однако их привлекательность не ограничивается религиозными аспектами — прозрачность, четкость условий и разделение рисков делают их выгодными для самого широкого круга предпринимателей.
Что предлагает РЛК?
РЛК разработала и успешно реализует три флагманских продукта, адаптированные под разные бизнес-задачи:
- «Мурабаха» и «Мусавама» — это договоры купли-продажи с рассрочкой платежа. В рамках этих продуктов РЛК выкупает необходимое предпринимателю имущество и перепродает его с заранее согласованной фиксированной наценкой, которая заменяет банковский процент. Наценка четко прописана в договоре, что исключает скрытые комиссии и делает сделку предельно прозрачной. По данным компании, доля сделок по договорам «Мурабаха» и «Мусавама» составляет 53 млн руб. с момента внедрения указанных продуктов.
- «Иджара» — это аналог лизинга, при котором компания приобретает имущество и передает его предпринимателю в аренду с правом последующего выкупа. Ключевое отличие от классического лизинга в том, что имущество уже находится в собственности РЛК на момент сделки, а клиент оплачивает лишь право пользования. Этот продукт также востребован: по данным РЛК, на «Иджару» доля сделок составляет порядка 28,6 млн руб. с момента запуска пилотного проекта.
Сделки в рамках партнерского финансирования не просто оформляются по стандартному шаблону — они проходят многоуровневый контроль на соответствие нормам шариата. Наличие внешнего и внутреннего шариатского аудита — это не формальность, а фундаментальный механизм доверия, который обеспечивает прозрачность и этичность всей финансовой операции.
Основной актив для приобретения — это транспорт (грузовой, легкий коммерческий), спецтехника (дорожная, строительная, сельскохозяйственная) и автобусы.
Чем «Мурабаха» отличается от традиционного лизинга и выгодна ли она предпринимателю?
Этот продукт часто вызывает наибольшее количество вопросов, поэтому мы попросили пояснить его суть представителей РЛК.
Продукты «Мусавама» и «Мурабаха» — это два основных вида договоров в партнерском (исламском) финансировании, которые используются для приобретения активов. Оба они заменяют традиционный лизинг с начислением процентов на торговую операцию, разрешенную с точки зрения шариата.
В обоих случаях это договор купли-продажи, а не займа. РЛК сначала сама покупает актив (транспорт), который нужен клиенту, а затем перепродает его ему в рассрочку. Итоговая стоимость товара фиксируется в договоре в момент его подписания и защищена от колебаний рынка, а сама структура сделки без процентов и штрафных санкций снижает долговую нагрузку на бизнес.
Пользуются ли спросом исламские продукты?
Да, спрос устойчиво растет. Генеральный директор РЛК Азат Хайруллин отмечает, что продукты востребованы не только у мусульман, но и у клиентов, стремящихся диверсифицировать способы привлечения капитала.
Пилотный проект по партнерскому финансированию, в котором участвуют четыре региона (Башкортостан, Татарстан, Дагестан и Чечня), был запущен в сентябре 2023 года. За это время РЛК заключила уже более десятка успешных сделок. В качестве примера можно привести покупки вилочных погрузчиков компаниями ООО «АЗКК» по продукту «Иджара» и ООО «СТВОР» по продукту «Мусавама», а также приобретение фургона предпринимателем из Кугарчинского района в рамках продукта «Мусавама».
Есть ли особые требования для бизнесменов?
Особых религиозных требований к клиентам нет. Воспользоваться инструментами партнерского финансирования может любой предприниматель, независимо от вероисповедания, так как суть этих продуктов — в партнерстве и прозрачности.
Основные условия — бизнес должен быть зарегистрирован в Республике Башкортостан и относиться к субъектам малого и среднего предпринимательства. Также существует запрет на финансирование деятельности, связанной с производством алкоголя, табака, оружия и азартными играми, что соответствует общим принципам партнерского финансирования.
Перспективы
Эксперимент по внедрению партнерских финансов продлен до 2028 года. Председатель комитета Госдумы по финансовым рынкам Анатолий Аксаков оценивает потенциал этого рынка в России в 1 трлн руб. Республика Башкортостан как один из пилотных регионов закладывает прочную основу для развития этого направления, предлагая бизнесу современные и этичные инструменты для роста.
Справка: АО «Региональная лизинговая компания РБ» — организация, созданная в 2017 году, единственным акционером которой является Республика Башкортостан. Компания включена в реестр участников эксперимента по партнерскому финансированию Банка России.